Як почати інвестувати: керівництво для новачків

Платон одного разу сказав: “Початок – найважливіша частина роботи”. Цей вислів можна застосувати і до інвестування. Адже як почати інвестувати? Які цілі переслідувати? У що інвестувати? Якої стратегії дотримуватися? Відповіді на всі ці питання, ви знайдете в нашому покроковому посібнику для новачків.

Ця стаття є інструкцією для початківців, яка допоможе визначитися з яким саме інвестиційним інструментом варто працювати, визначити свою мету інвестування, а також як навчитися розслаблятися і водночас тримати руку на пульсі, коли справа стосується інвестування.

Зміст:

Почніть інвестувати якомога раніше

Всі люди, які хочуть почати інвестувати, повинні розуміти, що чим раніше вони цим займуться, тим краще. Подивимося з прикладу, чому.

Уявіть, що у вас є $1500 і два варіанти, як їх витратити:

1. Купити новий iPhone для особистого користування.
2. Купити цінних паперів на цю суму, тобто інвестувати.

Що дає вам кожен із шляхів у короткостроковому та довгостроковому періоді?

• Якщо телефон куплений не для робочих цілей, а для особистого користування, то певний період ви з більшою ймовірністю відчуватимете задоволення від нової камери, дисплея, новизни обновки. Після адаптації прийде звикання, і ця покупка стане вашим звичним активом, який з часом зношуватиметься. У довгостроковому періоді цей актив перестане виконувати свою функцію загалом.
• Якщо ви купуєте цінні папери на цю суму з, наприклад, 10% річних, то через 5 років ви матимете 2415,8$, а це +61%. А через 20 років ваші 1500 $ перетворяться на 10091,25 $! Чому такі цифри? Відповідь: магія складного відсотка, яку полюбляють всі інвестори. Просте пояснення: отримуючи 10% від вашої інвестиції в перший рік, у другий рік ви отримаєте 10% на початкову суму і на ті 10%, отримані в перший рік.

Мораль цього прикладу:
Вибравши шлях 1, вам потрібно було б ще час, щоб відновити ті витрачені 1500 $. Шлях 2 дає можливість не тільки не відновлювати, а й заробляти. А так як магія складного відсотка відчувається не відразу, саме тому, чим раніше буде ваш перший крок, тим більше +% буде.

Ще одна причина, чому «чим раніше, тим краще» – досвід. Чим швидше ви наб’єте шишки в інвестуванні, тим швидше ви навчитеся накопичувати хороші активи і постійно ставатимете багатшим.

А тепер від мрій до їхньої реалізації.

Крок 1. Визначте свою мету інвестування

Кожному інвестору-початківцю слід поставити собі два питання: «Яка моя мета? Чого я хочу у майбутньому?».

Ми пропонуємо скористатися методом SMART. Ця абревіатура носить у собі 5 слів: specific, measurable, achievable, relevant і time bound. Розглянемо кожну з них.

• Specific – у перекладі «точний». Ваша мета має бути точною. Наприклад: я хочу заробляти більше за допомогою інвестування. Тут абсолютно все чітко і зрозуміло, немає жодних «було б непогано заробляти більше» або «швидше за все, треба почати інвестувати». Дані пропозиції – не цілі, і вони не допоможуть вам стати багатшими.
  Я хочу заробляти інвестуванням.
• Measurable – це слово означає «вимірюваний». Тобто ваша мета має бути вимірна в цифрах. Наприклад: я хочу заробляти більше на $10 000 за допомогою інвестування. Жодних: «у мене є бажання мати багато грошей». Потрібно намагатися уникати будь-яких нечітких і невимірних формулювань, тому що ваш мозок запам’ятовує абсолютно будь-яку інформацію, і для нього потрібні ясні та зрозумілі цілі.
  Я хочу заробити $10 000 за допомогою інвестування.
• Achievable – досяжний. Ваша мета має бути досяжною. Тоді у вас є чітка метрика, за якою потрібно відстежувати цю мету. Якщо у вас не буде $10000, значить вона не досяжна на даний момент, і вам слід її переглянути.
• Relevant – у перекладі «релевантний, відповідний». Тут потрібно відповісти «так» чи «ні» на одне коротке запитання: «Ця мета принесе мені користь?».
• Time-bound – обмежений за часом. Скільки ви даєте часу для здійснення цієї мети?
  Я хочу заробити $10000 за допомогою інвестування протягом наступних 5 років.

Отже, ми маємо чітку і зрозумілу мету. Крок номер 1 – виконаний.

Крок 2. Визначте свій ризик-профіль

Окрилені можливістю отримати +500% і збільшити свою інвестицію в рази більше, ви можете взятися за інструменти, які вам не підходять. Розглянемо з прикладу, що це значить.

Припустимо, якийсь Олександр вирішив інвестувати $5000 в акції (ми про них ще нижче поговоримо), які вважаються високоризикованими активами.
І тут за традицією економічного циклу настає період спаду (це норма економіки). І Олександр бачить, що він отримав не +500% і навіть не +10%, а -20% (на секунду це означає, що з $5000 залишилося $4000).
Олександр у паніці вирішує, що на цьому кінець фіксує збитки (тобто продає свої акції) і виводить свої $4000 з брокерського рахунку.

Що тут важливо розуміти:
Економічні цикли на те й цикли, що у них є етапи зростання та спаду, тому після кризового стану економіка завжди відновлюється, а добрі активи разом із нею.
А психологічно Олександр не думав про майбутнє, його хвилювали і лякали «мінуси» на рахунку, тому він не впорався і вийшов із фондового ринку зі збитком.

Чому так сталося?
Олександр не зважив на свій ризик-профіль, тобто той ризик, на який він готовий був йти, купуючи акції. На початку всі ми говоримо, що готові терпіти -10% і навіть -30% просідання, але насправді, коли ви бачите, як випаровуються ваші гроші, психіка може «взяти своє».

Щоб не робити таких самих помилок, як Олександр, необхідно заздалегідь зрозуміти свою «межу ризику» і підібрати відповідні інструменти. Пройти тест та дізнатись свій особистий ризик-профіль можна тут: https://hugs.fund/risk-id/.

Крок 3. Виберіть інвестиційну стратегію

Це саме той пункт, який найчастіше пропускають. І не лише в інвестуванні. Як часто ви плануєте на 10 років вперед? На 5? Чи на рік? Чи таки фокусуєтеся на короткострокових планах? Щось подібне трапляється і з цим пунктом. Олександр з нашого прикладу почув про якісь акції і відразу став їх купувати, не розбираючись і точно не слідуючи ніякому плану, тобто стратегії.

Пропонуємо все-таки подивитися на найвідоміші інвестиційні стратегії та вибрати ту, яка підходить під вашу мету, ризик-профіль та можливості.

Стратегія 1: Value Investing (вартісне інвестування)

Кому:
Інвесторам, які купують активи на довгостроковий період

Зміст стратегії:
Купівля добрих недооцінених активів. Шукати такі активи можна як за допомогою певних інструментів та навичок, так і вже зібраних портфелях інвестиційних фондів (ETF). Характерним для активів такої стратегії є дивідендні виплати.

Плюси:
Довгострокова висока доходність, хороше співвідношення ризик-винагорода.

Мінус:
Ризик активу залишиться недооціненим, нижчий рівень диверсифікації, більше необхідної підготовки та навичок.

Стратегія 2: Growth Investing (інвестування у зростання)

Кому:
Інвесторам, які купують у короткостроковий період, із високою стійкістю до ризику.

Зміст стратегії:
Купівля активів з високим потенціалом зростання, які можуть «вибухнути». Для таких активів нехарактерні дивідендні виплати, оскільки такі компанії перебувають у стані активного зростання і немає вільного кешу на дивіденди.

Плюси:
Короткострокова висока доходність, відносно нескладно побачити момент початку «буста» компанії.

Мінус:
Висока волатильність (частота зміни ціни) активів, у періоди зростання відсоткових ставок можуть перетворюватися на довгострокові активи, потенційно вищий пороговий вхід.

Стратегія 3: Momentum Investing / Active Trading (активне інвестування)

Кому:
Full-time інвесторам, які хочуть драйву від трейдингу та короткострокових результатів.

Зміст стратегії:
Використовуючи технічний аналіз купувати та продавати активи за певними алгоритмами, побудованими на основі бази даних. Така стратегія допомагає отримувати прибуток навіть у більш короткий термін, ніж зростання investing.

Плюси:
Немає прив’язки до тривалих термінів, немає необхідності моніторингу «великої картинки» світу, емоційний ефект.

Мінус:
Необхідність додаткової вправності та часу, високий ризик, постійно фізична залученість.

Стратегія 4: Buy and hold (купуй та тримай)

Кому:
Пасивним інвесторам з мінімальною залученістю до інвестування.

Зміст стратегії:
Купівля активів та утримання їх на тривалий термін, незважаючи на коливання ринку. За такої стратегії інвестори не звертають уваги на короткострокові «просідання» ринку, а формують капітал на довгостроковий період з помірними доходностями (ось так більшість американців стають wealthy).

Плюси:
Легкість у застосуванні можна витрачати 1 годину на місяць на таку стратегію, середні рівні прибутковості, ідеально для пасивного інвестування та формування капіталу в довгостроковому періоді.

Мінус:
Найменша прибутковість.

Крок 4. Виберіть спосіб інвестування

Після того, як ви визначилися з цілями та дізналися дещо більше про стратегії, варто переходити до рішень. Першим із списку для вас буде вибір способу інвестування. Завдяки популярності та розвиненості індустрії, у вас є можливість займатися інвестуванням як самостійно, так і за допомогою фінансового консультанта.

Фінансовий консультант – це професіонал, найманий працівник, якому ви платите за грамотне розпорядження вашими фінансами.
У цій ролі може виступати як окрема особа, так і повноцінна команда професіоналів – наприклад, інвестиційний консультант HUG’S, який підбирає стратегію на основі ваших уподобань і спрямовує ваші кошти.

Самостійне інвестування можна розпочати з відкриття рахунку через американського брокера, адже вони працюють під гарантіями США. Цей процес займає не так багато часу, як ви могли б подумати.

Крок 5. Визначте, у що інвестувати

Яку б стратегію ви не обрали, вам потрібно розуміти, які інструменти ви інвестуватимете. Давайте розберемося разом.

Загалом інвестування = купівля активу, яким може бути:

• Нерухомість
• Бізнес
• Цінні папери

З першими двома більш-менш зрозуміло, а ось цінні папери розглянемо докладніше. По-перше, ці активи, як правило, мають нижчий пороговий вхід. Адже завжди простіше почати не з $100000, а з $1000 чи навіть зі $100.

Акції

Володіння акцією – ні що інше як володіння частинкою, часткою компанії.

Що ви отримуєте, інвестуючи в акції компаній?
Наприклад, у 2017 р. ви купуєте 1 акцію Apple, яка тоді коштувала 43,47 $. Через 5 років ця акція коштує 132,37 $.
Інвестувати в акції = заробляти на різниці у вартості самої акції та (якщо є така опція) отримувати дивіденди.
Серед великих компаній популярна практика дивідендних виплат. Це означає, що компанія буквально «заохочує» своїх інвесторів, віддаючи частину свого прибутку на виплату дивідендів власникам акцій.

Що важливо у цьому інструменті?
Акція є хоч і швидкою, але високоризикованою інвестицією, адже через саму концепцію «частки» на її ціну можуть впливати багато чинників.
Купуючи лише акції однієї компанії, ви збільшуєте ризик, тому, інвестуючи в акції, потрібно вчитися будувати диверсифікований портфель.

Облігації

Володіння облігацією – володіння борговою розпискою компанії.

Що ви отримуєте, інвестуючи в облігації?
Купуючи облігацію у визначений термін, ви отримуєте її номінал (початкову вартість) та купон (встановлений %).

Облігації випускає емітент – це може бути компанія, яка потребує фінансування, або навіть державу. На відміну від боргових розписок, при купівлі облігацій наперед відомі терміни та розміри виплати доходу. Це допомагає облігаціям відрізнитись від акцій можливістю заздалегідь оцінити свою вигоду та інвестувати з гарантіями виплат.

ETF – Exchange Trade Fund (біржовий інвестиційний фонд)

Володіння ETF – володіння частиною портфеля, створеного інвестиційним фондом.

Що ви отримуєте, інвестуючи в ETF?
Купуючи ETF, ви купуєте частину (пай) портфеля та за аналогією з акціями виграєте на прирості ціни цього ETF.

Що важливо у цьому інструменті?
Цей інструмент не вимагає додаткових зусиль щодо диверсифікації, тому що портфелі, створені інвестфондами, вже мають цю характеристику.

Часто такі портфелі «повторюють» найвідоміші фондові індекси. Біржовий індекс складається з певного набору цінних паперів чи інших активів. Найпопулярніший приклад – S&P 500, американський фондовий індекс. Він показує, як у сумі змінюється вартість акцій 500 провідних компаній США. Головною перевагою покупки паю в ETF є можливість інвестувати навіть невеликою сумою одночасно в цілу галузь, або в індекс, як з S&P 500. Адже більшості інвесторів, особливо початківцям, просто не вистачить портфеля, щоб купити хоча б по одній акції з цього списку . Такий фондовий підхід дозволяє зробити найголовніше в інвестиціях –  диверсифікувати свій портфель.

REITs

Real Estate Investment Trust – інвестиційний фонд нерухомості. Сенс таких фондів схожий з ETF – ви інвестуєте в компанію, а вона на ці гроші інвестує та керує активами. Тільки, в даному випадку, замість акцій вона скуповує та стежить за нерухомістю.

Крім подібності до біржових інвестиційних фондів, з’являються як нові переваги, так і ризики. Однією з головних переваг є надійність інвестиції, адже ринок нерухомості стабільний і постійно зростає за рахунок самої концепції нерухомості та зростання її потреби. Другою важливою перевагою є ліквідність таких акцій. Ліквідність на ринку означає попит на товар, а значить – можливість продати його за вигідною ціною у зручний для вас момент. Серед ризиків виділяються такі, як досить високі податки і вплив зростання відсоткових ставок, що безпосередньо знижує попит.

ОВДП

Облігації внутрішньої державної позики України – державні цінні папери на внутрішньому ринку.

Такі папери випускаються в електронному вигляді Міністерством фінансів і є облігаціями з гарантією про погашення та виплати доходів державою. Дані облігації бувають різного терміну, від 3 до 5 років.

Цікава особливість – при погашенні ОВДП за строком здійснюється воно в доларах США або євро. Ця особливість дозволяє вам не лише «інвестувати в державу», а й ставити на дорожчання долара – адже сума доходу від погашення облігації обговорюється перед укладанням угоди. Також держава звільняє від податку дохід фізичних осіб, отриманий ОВДП.

Крок 6. Визначте брокера та відкрийте інвестиційний рахунок

Згадуючи методи інвестування ми торкнулися теми брокерів.

Брокер – простий посередник між емітентом та інвестором, тобто вами. Вибираючи брокера, вам слід звернути увагу на цілу низку речей, адже довірити свої гроші ненадійному посереднику – помилка в такій справі.

Ліцензія – звісно ж, обов’язкова і невід’ємна гордість будь-якого брокера.

Репутація – те, що не можна (або досить складно) купити, адже заробляється вона завдяки вдалим досвідам роботи клієнтів та позитивним рекомендаціям від них. За репутацію також можна вважати капіталізацію, адже вона є прямим показником кількості довіри та співпраці інших клієнтів із цим брокером.
Зручність, в яку входить і програмне забезпечення брокера, через яке ви здійснюватимете торгівлю, і навчальні матеріали, і навіть простота відкриття рахунку.
Комісія. За надто вигідною і надійною пропозицією часто ховається каверза. І досить часто ця каверза полягає у високій комісії за кожну проведену вами угоду. Виступати вона може також у вигляді місячної абонентської оплати, хоча цей варіант стає все менш популярним через відсутність своєї рентабельності по відношенню до особливо великих або дрібних інвесторів.
Безпека – певною мірою сукупність всіх вищевикладених факторів, що дозволяють визначити, чи можете ви довірити цій компанії свої гроші, і чи будете ви спокійні настільки, щоб керувати ними без зайвих турбот.

Інвестиційний фонд HUG`S рекомендує брокера https://www.interactivebrokers.com. Він є одним із найбільших онлайн-брокерів США з капіталізацією в $34 млрд. та низькими комісійними. На відкриття рахунку у вас піде приблизно 30 хвилин, для цього ви можете скористатися послугою відкриття рахунку у нашому магазині чи відкрити його самостійно.

Крок 7. Купити інвестиції

Настав час для реальних інвестицій. Після підготовки у вигляді дослідження теми фінансової грамотності, проведення всіх необхідних процесів та роздумів, настав час для дій.

Однак, вам варто дотримуватися основних правил, які ми вже неодноразово торкалися тією чи іншою мірою.

Насамперед – диверсифікація. Бажано завжди диверсифікувати свій портфель, тобто не зосереджувати всі свої гроші в одному місці. Як люблять говорити всі аналітики та трейдери, «не класти всі яйця в один кошик». Адже що станеться у випадку, якщо кошик упаде? Правильно, розіб’ються всі яйця. Для запобігання інциденту за аналогією з цим, рекомендуємо вам розділяти свій портфель по різних галузях. Існує, звичайно, варіант інвестування в одну галузь, проте це все одно мають бути як мінімум різні компанії, чи навіть конкуренти. Такий підхід все одно залишається ризикованим, адже при якійсь великій події всі ваші заощадження можуть зникнути.

По-друге, не вкладайте всі свої гроші в один спосіб інвестування. Сенс той же, що і з диверсифікацією – вам завжди слід думати про те, які будуть наслідки після здійснення найнеможливіших сценаріїв. Припустимо, впаде весь фондовий ринок, а разом із ним і ваші акції. Або внаслідок війни всі компанії в країні перестали виплачувати дивіденди. Це все – непередбачені обставини, і ваше завдання – їх передбачати.
Це підштовхує нас до третього пункту – знанням. Ніколи не зупиняйтеся на досягнутому. Постійно вивчайте нові ринки, галузі, проводьте аналіз компаній та їх дій, пробуйте себе у нових видах та способах інвестування. Замість купівлі акції середньої компанії за гарною ціною завжди слід купувати акції хорошої компанії за середньою ціною, адже саме в цьому полягає сенс аналітики для ваших майбутніх інвестицій.

Крок 8. Розслабтеся, але тримайте руку на пульсі

Залежно від стратегії інвестування, у вас все одно з’явиться той чи інший час, коли ви можете видихнути і розслабитися. Однак не варто забувати про те, що потрібно постійно стежити за своїми інвестиціями. Навіть якщо ви є прихильником довгострокових інвестицій, вам слід регулярно заходити на сторінку вашого брокера та перевіряти становище ваших акцій. Таке заняття з часом стане настільки ж рутинним, як і читання новин зранку. Однак, якщо ви не користуєтеся послугами інвестиційного помічника, навіть сам характер новин, що вас цікавлять, змінить свій спектр на світ фінансів.

Саме ці, на перший погляд, незначні процеси дозволяють відрізнити хорошого інвестора від поганого. Адже навіть найслабший імпульс зміни, помічений вчасно, може принести добрий прибуток – і навпаки.

Як висновок просумуємо все вищесказане, щоб ви могли зробити необхідні собі висновки самостійно.
Інвестиції – не спосіб «позбутися грошей» або «вкласти їх і чекати на прибуток». Вони вимагають уваги, знань та часу.
Інвестиції не люблять необережності, тому кожен етап, аж до вибору курсу фінансової грамотності, має бути продуманий та усвідомлено обраний.
З цим керівництвом ви можете підготуватися та пройти кожен етап, аж до самого інвестування та почати домагатися фінансової свободи.